1、( )即承销商只作为发行公司的证券销售代理人,按规定的发行条件尽力推销证券,发行结束后未售出的证券退还给发行人,承销商不承担发行风险。
A.余额包销 B.混合推销 C.尽力推销 D.全额包销
1、【答案】C。解析:本题考查尽力推销的概念。尽力推销即承销商只作为发行公司的证券销售代理人,按规定的发行条件尽力推销证券,发行结束后未售出的证券退还给发行人,承销商不承担发行风险。
2、( )是指所有投资者申报价格和数量,主承销商对所有有效申购按价格从高到低进行累计,累计申购量达到新股发行量的价位就是有效价位。
A.固定价格方式 B.竞价方式 C.混合方式 D.簿记方式
2、【答案】B。解析:本题考查竞价方式的定义。竞价方式也称拍卖方式,是指所有投资者申报价格和数量,主承销商对所有有效申购按价格从高到低进行累计,累计申购量达到新股发行量的价位就是有效价位。
3、首次公开发行股票采用询价方式的,发行股票数量在4亿股(含)以下的,有效报价投资者的数量不少于( )家,不多于( )家。
A.20,40 B.20,50 C.10,20 D.10,50
3、【答案】C。解析:首次公开发行股票采用询价方式的.发行股票数量在4亿股(含)以下的,有效报价投资者的数量不少于10家,不多于20家。
4、下列关于我国首次股票公开发行的新股定价和配售主要规定的表述错误的是( )。
A.发行后总股本超过4亿股的,网下初始发行比例不低于本次公开发行股票数量的70%
B.首次公开发行股票,持有一定数量非限售股份的投资者才能参与网上申购 C.首次公开发行股票的发行人及其主承销商应当在网下发行和网上发行之间建立双向回拨机制
D.首次公开发行股票网下投资者申购数量低于网下初始发行量的,发行人和主承销商可以将网下发行部分向网上回拨
4、【答案】D。解析:首次公开发行股票网下投资者申购数量低于网下初始发行量的,发行人和主承销商不得将网下发行部分向网上回拨,应当中止发行。
5、按照( ),交易委托可以分为市价委托和限价委托。
A.委托价格的不同特征 B.委托数量的不同特征 C.委托人的不同特征 D.委托性质的不同特征
5、【答案】A。解析:本题考查交易委托的分类。按照委托价格的不同特征,交易委托可以分为市价委托和限价委托。
6、如果证券无风险则( )。
A.β一定为零
B.β一定为1
C.β一定不存在
D.β不一
6、【答案】A。解析:本题考查风险系数的相关知识。如果证券无风险则β一定为零。
7、资本资产定价模型(CAPM)中的贝塔系数测度的是( )。
A.汇率风险
B.操作风险
C.系统性风险
D.利率风险
7、【答案】C。解析:本题考查贝塔系数(β)的相关知识。资产定价模型(CAPM)提供了测度不可消除系统性风险的指标,即风险系数β
8、如果市场投资组合的实际收益率比预期收益率大10%,某证券的β值为1,则该证券的实际收益率比预期收益率大( )。
A.85%
B.50%
C.10%
D.5%
8、【答案】C。解析:本题考查资产风险的相关知识。证券i的实际收益率比预期大β×Y%=10%×1=10%。
9、一般来说,流动性差的债权工具的特点是( )。
A.风险相对较大、利率相对较高
B.风险相对较大、利率相对较低
C.风险相对较小、利率相对较高
D.风险相对较小、利率相对较低
9、【答案】A。解析:本题考查债权工具的特点。流动性与风险性成反比,流动性越差,风险性越大;流动性与收益性成反比,流动性越差,所要求的收益回报会越高,所以利率相对较高。
10、如果市场价格已充分反映出所有过去历史的证券价格信息,则该市场属于( )。
A.强式有效市场
B.半强式有效市场
C.弱式有效市场
D.半弱式有效市场
10、【答案】C。解析:本题考查弱式有效市场的概念。弱式有效市场假说认为在弱势有效的情况下,市场价格已充分反映出所有过去历史的证券价格信息,包括股票的成交价、成交量等
11、商业银行经营的核心是( )。
A.成本管理 B.市场营销 C.业务运营 D.风险管理
11、【答案】B。解析:本题考查商业银行经营的核心。商业银行经营的核心是市场营销。
12、在商业银行成本管理中,业务招待费属于( )支出。
A.税费 B.利息 C.补偿性 D.营业外
12、【答案】A。解析:本题考查商业银行成本包含的内容。税费支出,包括随业务量的变化而变化的手续费支出、业务招待费、业务宣传费、营业税及附加等。
13、以下不属于商业银行中间业务内容的是( )。
A.代客买卖资金产品 B.支付结算业务 C.收取服务费 D.再贴现
13、【答案】D。解析:本题考查中间业务的内容。中间业务包括:收取服务费或代客买卖差价的理财业务、咨询顾问、基金和债券的代理买卖、代客买卖资金产品、代理收费、托管、支付结算等业务。
14、资产管理理论的基础不包括( )。
A.转移理论 B.商业性贷款理论 C.预期收入理论 D.流动性偏好理论
14、【答案】D。解析:本题考查资产管理理论的相关知识。资产管理理论的基础是:商业性贷款理论、转移理论、预期收入理论。
15、“4R”营销组合策略最大的特点是( )。
A.以竞争为导向 B.以产品为导向。
C.以价格为导向 D.以渠道为导向
15、【答案】A。解析:“4R”营销组合策略最大的特点是以竞争为导向。